国资入场!借力“可转债转股”溢价增持1.42亿股 江阴银行大股东易位

江阴银行迎来国资系大股东。

上周五(1月12日),江阴银行刚刚对外披露,江南水务的股东资格获得监管核准。短短三日之后,即1月15日晚间,江阴银行就公告称,该行于当日收到江南水务出具的《详式权益变动报告书》,江南水务通过其持有的该行可转债转股的方式持有该行1.42亿股股份,占该行目前总股本6.13%,成为该行第一大股东。

也就是说,江南水务在其江阴银行股东资格获批后,果然迅速行动,将手中可转债全部转股,一举拿得江阴银行大股东席位的“头把交椅”。

按照“江银转债”1月15日收盘价105.87元计算,其转股溢价率为12.47%。江南水务不惜溢价增持江阴银行,也使得该行可转债转股率也迎来了预期的变动,未转股比例已由2023年年底的近九成,下降到了不足六成。

江南水务成第一大股东

1月26日,江阴银行发行的20亿元规模的“江银转债”,即将期满。

根据此前公告,截至2024年1月5日,江南水务已持有“江银转债”有420余万张,持有数量占发行总量的二成。在此后一周多的时间里,江南水务继续增持了“江银转债”百余万张,至持有了量超过了560万张。

而国家金融监督管理总局无锡监管分局近期核准了江南水务股东资格,同意江南水务自批复之日起六个月内增持该行股票,增持完成后持有该行5%—10%(不含本数)的股份。

1月15日,江阴银行发布公告称,该行收到江南水务的通知,后者将其持有的561.6万张可转债转为该行A股普通股,转股股数为1.42亿股。此次江南水务可转债转股导致其持有的可转债减少数量占“江银转债”发行总量的28.08%。

截至2024年1月12日,尚未转股的江银转债金额占江银转债发行总量的比例为59.81%。

(来源:江阴银行公告)

对于此次股权变动,江阴银行表示,为开拓公司业务布局,增强公司实力,优化公司产业结构的同时获取投资收益,更好地回报公司股东。

江南水务是一家国有控股上市企业,成立于2003年7月15日,注册资本9.3521亿元。其经营范围为自来水制售,自来水排水及相关水处理业务,供水工程的设计及技术咨询。主营业务为自来水业务,同时经营工程业务、排水业务。

当前,江阴公用事业集团和公有资产公司持有江南水务的股份比例均为29.185%,并列为江南水务第一大股东。而公有资产公司直接和间接合计持有江南水务58.37%股份,为江南水务实际控制人。

(来源:江阴银行相关公告)

在此之前,江阴银行的股权结构分散,大股东以民营股东为主,持股比例均不高于5%。从2023年三季报数据看,该行前十大股东中单个股东最高持股比例仅为4.18%。除了北向资金(持股比例4.03%)之外,其余多为民营股东。

发动董高监增持

迫于可转债即将摘牌而转股率较低的压力,江阴银行除了通过外部引进当地国资系股东“消化”可转债,还发动了该行高管等人员以可转债转股的方式增持。

江阴银行于1月5日公告称,该行部分董事、监事、高级管理人员及核心骨干人员(以下简称“增持主体”)拟通过深交所增持该行股份,增持方式为购买可转债并进行转股或从二级市场集中竞价方式购买该行股票。

对于此次拟增持股份的目的,江阴银行在最新的公告中表示,上述增持主体是基于对该行未来发展前景的信心以及对公司价值的认可,以及稳定该行市场预期,增强投资者信心。

江银转债的初始转股价格为9.16元/股,当前转股价格为3.96元/股,相当于自挂牌交易至今5年多时间,转股价向下调整了超四成。

记者梳理,江阴银行向下修正和调整“江银转债”转股价格高达八次。其中,江阴银行于2018年5月3日,主动将“江银转债”转股价格向下修正为 7.02 元/股;此后刚过去三个月,又于8月28日“江银转债”转股价格向下修正为5.67元/股。其他情况则多因江阴银行根据年度利润分配方案派送股票股利等原因调整可转债价格。

银行可转债面临共性难题

与江阴银行一样,无锡银行可转债也即将于1月底摘牌,但是转股率只有2.64%。

近期,长城人寿成功举牌无锡银行,是险资时隔8年再次举牌A股银行股。

值得注意的是,无锡银行于近日的公告中,除了披露长城人寿对其持股比例,还披露了长城人寿持有“无锡转债”的情况,即持有“无锡转债”面值为3738.6万元,占无锡转债未转股余额的1.28%。

但是,作为具有明确营利为目的的险资,是否会像区域银行当地国资机构一样,进行溢价转股,结果有待观察。

此外,2024年下半年到期的上市银行可转债还有两只,分别是张家港行发行的“张行转债”以及苏农银行发行的“苏农转债”,两者截至2023年年底的转股率分别是0.12%和48.46%。

对比此前历史上银行多数可转债均为99%以上的转股率,2024年面临可转债摘牌的银行,具有不小的压力,留给它们可转债转股的时间窗口不多了。

此前发行可转债并实现高比例转股的银行,多是抓住了牛市行情,触发可转债的赎回条款。只有当股价节节攀升,正股价才有较大概率出现连续十几个交易日收盘价格不低于可转债当期转股价格的130%,这是多数银行可转债《募集说明书》中约定的赎回条件。

但是,随着近两年银行板块二级市场的表现较为低迷,前述可转债的退出方式,或很难继续。

当前A股上市银行估值已经处于历史底部。银行股陆续跌破了市净率,难以下修转股价,可转债的持有人更不可能溢价转股。

中泰证券统计数据显示,2017年以来,银行转债规模和数量均不断上升,转债数量由2017年底的两只升至目前的19只,转债余额也由2017年底的400亿元,升至2920.56亿元。在所有申万行业中,银行转债规模远超其他行业转债位列第一。

在接下来的2025年至2028年间,还有13家银行发行的可转债临期,规模自几十亿元至几百亿元不等。

其中,2025年就有浦发银行发行的500亿元“浦发转债”与中信银行发行的400亿元“中信转债”期满;2026年有青农商行发行的50亿元规模的“青农转债”、紫金银行发行的45亿元规模的“紫金转债”面临到期。但上述四只可转债目前的转股率均不足1%。

(文章来源:券商中国)

声明:壹贝网所有作品(图文、音视频)均由用户自行上传分享,仅供网友学习交流,版权归原作者wangteng@admin所有,原文出处。若您的权利被侵害,请联系 756005163@qq.com 删除。

本文链接:https://www.ebaa.cn/13473.html

(0)
上一篇 2024年1月17日
下一篇 2024年1月17日

相关推荐

  • 韩国中央大学学费_韩国中央大学学费多少一年

    很多小伙伴在选择韩国大学时,除了看自己是否符合申请要求,学费也是选择的重要因素。学费作为韩国留学的消费大头,有多少“好汉”因它止步梦想?今天我们就盘点一下学费低又优质的韩国大学,这些学校能够减少你的预算,主打一个性价比。 No.1 釜山大学 位于韩国第二大城市釜山,釜山大学在众多国立大学中常年稳居第二,2024QS世界大学排名611-620,亚洲大学排名90…

    2024年4月13日
  • 宁波诺丁汉大学播音校花

    张文惠,宁波诺丁汉大学,国际传播专业,白羊座。 爱好广泛,随性,沉迷小说,弹钢琴、古琴,拉丁、现代都跳,学习播音表演和编导。想做的事还有好多好多。 >>> 生活在别处 「 太阳与海交相辉映 」 很爱兰波,一个桀骜至极的法国诗人。我想是他的天赋给予了他自由与浪漫,上天还给了他漂亮得惊心动魄的容颜。这个世纪的天才,十四岁开始写诗,十六岁写出《奥…

    2024年10月31日
  • 雪城大学相当于中国的哪个大学

    国内对雪城大学的认可度 雪城大学是一所位于美国纽约州的著名私立研究型大学,成立于1870年,其教育质量和学术研究水平一直处于国际领先地位。关于国内对雪城大学的认可度,我们可以从以下几个方面进行分析: 1. 教育质量和学术研究水平 雪城大学在美国东部被认为是最重要的研究型大学之一,其教育质量和学术研究水平得到了全球各大高校和研究机构的认可。在中国,雪城大学的学…

    2024年12月1日
  • 苏州爱丁堡艺术学院学费

    近日,由苏州文化艺术中心和小不点大视界共同主办的“2023成长艺术节”在苏州苏艺演艺集聚区落幕。作为2023中国(苏州)演出交易会的重要内容,为期一周的成长艺术节,云聚全球20多个国家、200多个艺术团体、1300多位剧场代表。艺术节期间,有超过45场演出上演,7场融合艺术与教育的思想论坛沙龙,汇聚海内外艺术、教育行业演讲嘉宾50多位,举办了5场专场剧目推介…

    2024年1月12日
  • 悉尼大学研究生开学时间2023_

    新的学期就要来临,怎么还能停滞不前?♪♪♪ 7月已经来了,澳洲的小伙伴们也就要开启新学期啦,小E特意为大家整理了一份澳洲大学的“key dates”! 确认好学期的节点,开启美好学习生活吧! 皇家墨尔本理工大学 * 2023年下半年 * 2024年上半年 * 2024年下半年 RMIT重要时间节点: 2023年第二学期:7月17日-2024年2月9日 考试:…

    2024年3月2日
  • 南开大学mba学费一年多少钱

    【雄松华章讯】各院校陆续发布了2022年MBA项目招生简章和招生计划,MBA学费和招生人数也一直是大家关注的焦点,今天小编为大家整理了“2022年南开大学MBA学费学制及招生人数一览”的相关内容,供大家参考和随时查看(如有最新数据,请以官网为准),具体如下: 2022年南开大学MBA学费学制及招生人数一览 雄松华章提示:2022考研如何轻松上岸?微信小程序搜…

    2025年1月4日
  • 贝翰文大学全球排名

    《美国新闻与世界报道》(U.S.News&World Report)2022世界大学排行榜出炉,贝翰文大学获得4项高等教育卓越奖。 包括:南部最佳地区大学、南部最佳价值地区大学、南部地区大学最佳本科教学以及南部地区大学最佳社会流动性。 贝翰文大学校长Dr. Roger Parrott表示:“我很高兴《美国新闻与世界报道》认识到了贝翰文大学教育的重要性…

    2024年10月12日
  • 香港亚洲商学院排名

    原创 小九 留学荟 香港留学商科类专业申请一直都是最激烈的,很多人留学香港,就是奔着香港的商科专业去的,加上香港浓厚的商业氛围,港校商科专业是很多同学出国留学的第1选择。 今天,为大家整理了一份香港前八院校热门的商科专业,大家可以好好参考,选择一个最适合自己的专业!香港的高校商科专业主要有以下几大类: 一、金融类 金融学: 涵盖金融市场、投资分析、风险管理等…

    2024年11月22日
  • 剑桥德佩斯学校

    英国剑桥The Perse School(音译:德佩斯学校)是剑桥最古老的学校,于1615年由剑桥大学创办。在随后的400年里,英国剑桥The Perse School,常年在A Level和IGCSE考试中名列前茅,过去五年累计输送197人进入牛剑。 项目签约仪式 近日,英国剑桥The Perse School在国内的第一所分校德佩斯学校在苏州召开项目签约…

    2024年10月17日
  • 桑德兰大学什么专业好

    桑德兰大学现为英国最大的大学之一, 英联邦大学协会成员由四大学院组成:艺术、设计和传媒学院,商学与法律学院,应用科学学院,教育与社会学学院。其中,该校的圣彼得商学院获ACCA,CIPD以及SHRM(美国人力资源管理协会)认证,并且该商学院最早提出了“虚拟供应链”这一概念。 院系设置 桑德兰大学由五大学院组成:艺术、设计和传媒学院、商学院、计算机、工程和技术学…

    2024年1月8日

联系我们

400-800-8888

在线咨询: QQ交谈

邮件:admin@example.com

工作时间:周一至周五,9:30-18:30,节假日休息

关注微信